美联储降息周期下，为你的现金正在“缩水”
之前菌菌做了一期Fidelity换基金能省税的视频，客户来咨询的时候都在问：菌菌，省税我学会了，但利息越来越少怎么办？以前还有5.5%，现在只剩3.3%了，现在是不是该考虑CD或MYGA了？
所以菌菌本期就聊聊：哪部分该继续放活期，哪部分适合 CD，什么样的钱值得进一步考虑 MYGA。
CD (定期存款)：最稳健的锁利第一步
先说CD，这个大家都熟，银行定期存款。逻辑很简单：你把钱借给银行，银行承诺给你一个固定利率，到期拿本金和利息。它的魅力就在于：锁定利率。 你今天开个两年期 CD 锁在 4%，哪怕明天利息掉到 2%，你这两年照样拿 4%。
顺便说一句，像Chase、美国银行这种大银行的CD利率现在只有0.5%-2%，已经低得没眼看了。 如果你本来就有 Fidelity 账户，直接搜CD，或者去 Marcus 这种线上银行，利率通常能给到 4% 左右。
CD有两个好处。
第一，FDIC保险，安全。第二，操作简单，自己就能买。
但CD也有两个问题。
第一，利息每年都要交税。如果你在加州，综合税率33%，你以为你赚了4%，其实到手只有2.6%。
第二，提前取有罚金。银行 CD 提前取会罚几个月利息。Fidelity买的CD，提前拿出来要按市场价格卖。如果利率涨了，你可能会亏一点本金；如果利率降了，你反而可能赚一点。但只要你能持有到期，不用担心这条。
所以 CD 很适合哪种人？
就是你有一笔钱，接下来一两年大概率用不到，但又不想搞复杂，只想稳稳地放着，换一个比活期更确定一点的收益。那 CD 就很合适。
如果你只是想简单锁个一两年，CD已经够用了。但如果这笔钱你三五年都不打算动，而且你很在意每年交税这件事，那我们来看看MYGA。
MYGA (固定利息年金)：高净值人群的“税务后门”
很多人没听说过MYGA，但你可以把它理解成“保险公司发行的CD”：放一笔钱，锁一个固定利率，到期拿本金和利息。没有费用，跟股市无关。
虽然操作类似，但 MYGA 在利率和税务上，跟 CD 有很大区别。
MYGA的2个好处
第一，利率更高。以菌菌现在看到的报价，同样是5年期，最好的CD现在是3.9%。一些评级不错的 MYGA，5 年期有的到5.25%，甚至6%。具体报价每周会变，但大方向就是MYGA会比同期限的CD高出一截。
简单算一下：假设你有20万，放5年。CD锁利3.9%，5年后你的利息收入是3万9。MYGA锁利5.25%，5年后利息是52500。
第二，延税。
对很多人来说，这一点甚至比多点利息还重要。CD的利息哪怕你不取，银行每年也会给你发税单让你交税。但MYGA自带延税属性，利息全部留在里面继续生利息，取的时候再交税。
MYGA的税延复利到底能多赚多少
这个差别有多少？菌菌给你算一下。假设你联邦税率24%，加州9.3%，加在一起超过33%。
如果你把20万放在3.9%的CD里，每年利息$7800，但每年要从你口袋拿走差不多2600的税，5年下来你交了将近1万3的税。
但如果你放在5.25%的MYGA里，第一年20万赚了$10500，第二年就是按$210500来赚利息，以此类推。五年里一分税都不用交，全部在里面复利。五年后你取出来再统一交税。
换句话说，一个5.25%的MYGA，实际效果相当于7.8%的CD，差额就是延税复利的威力。
你可能会问：延税复利挺好，但如果5年后我的收入正好很高，怎么办？
实际上，MYGA在税务上有选择权。只要不把钱拿到手里，你就可以一直不交税。
5年到期了，你可以直接转进一个新的MYGA，或者其它任何种类的年金里，只要还在年金的帽子下面，税务局就管不到你。等收入较低时，再慢慢取，慢慢交税。总之什么时候交税，你自己说了算，所以对接近退休的人来说，MYGA有更大的优势。
MYGA的三个缺点
当然，高收益和税延是有代价的，MYGA 有3个限制和门槛。
第一，它不是FDIC。MYGA靠的是各州的担保基金来保障，比如加州上限是25万，但菌菌还是建议大家选择A减评级以上的保险公司，安全性更高。
第二，早取罚金比CD高。大部分MYGA允许你每年， 免罚金取10%的余额。超过的部分要交罚金，一般是1-10%不等，第一年最高，之后逐年递减。
第三，59岁半以前取出来，IRS还要额外收你10%的罚款。如果你才三四十岁，这笔钱是你准备5年后拿来换房子的，那MYGA就不适合你了。为了那点利息，把钱锁到59岁半，或者交10%的罚款，属于捡了芝麻丢了西瓜。MYGA更适合能等到60岁后才取钱的人群。
你的闲钱该怎么分：三层现金配置法
所以你会发现，关键不是 CD 好还是 MYGA 好，而是你手上的钱适合哪个。
很多人的问题就是，三五十万全部躺在活期利息里，应急资金和长期闲钱混在一起了。其实你可以把它分成三层。
第一层，是随时可能要用的钱。应急资金和年内可能花掉的钱，这部分别为了多一点利息把流动性牺牲掉，因为这笔钱最重要的是随时能取。想要增加到手收益，你只能从省州税或联邦税上面下手。
第二层，是一两年内大概率不用，但也不想锁太久的钱，这部分很适合去看 CD。
第三层，是三到五年都不太会动的钱。尤其是退休后需要更多备用金才能安心，这部分才是可以考虑MYGA的。锁住比CD高一两个百分点的利息，还有税延的优势。
你现在就可以在心里想一下：你的闲钱能不能分成三层？
横向对比：20万放5年，三种方法税后到手差多少
菌菌把这三种放法横向对比一下：同样20万，放5年：
第一、放在Fidelity活期，给3.3%。如果未来利率继续往下走，5年平均算2.5%，税前利息2万5。
第二、放CD锁3.9%。5 年下来，税前利息3 万 9。
第三、放MYGA锁5.25%。因为利息可以继续在里面复利，5年下来税前利息5 万 8。
三个数字放在一起看就很直观了：如果最后按 33% 的综合税率去看，活期大概到手 1 万 7，CD 大概到手 2 万 6，MYGA 大概到手 3 万 9。放同样的钱，放的地方不同，最后能差出一趟夏威夷双人游。
所以理财不只是追高收益，更重要的是用对工具。利息高一点，复利多滚一点，税晚一点交，差距就是这样一点一点拉开的。
讲到这里，你大概已经知道，你手里的这三类钱，分别更适合放在哪里了。
如果你想提高现金的到手收益，下一步该怎么判断
想了解活期利息怎么每年省600-1200的税，可以看这个视频。
如果你只是想自己锁一个 CD，其实现在就可以去Marcus锁定，或者 Fidelity 里看看 new issue CD。
如果你手上有一笔三到五年不动的钱，想认真算一下 MYGA 值不值得，到菌菌网站预约咨询，我们会按你的年龄、所在州、和整体退休规划来具体分析。
希望本期内容能帮大家多留一些到手收益，如果你觉得内容对你有帮助，欢迎点个赞支持一下。
